search query: @keyword luottoriski / total: 7
reference: 6 / 7
Author: | Virtanen, Pasi |
Title: | Optimaalisen hylkäysrajan määritys luottokelpoisuusluokituksessa |
Determining an optimal cut-off point in credit scoring | |
Publication type: | Master's thesis |
Publication year: | 2006 |
Pages: | 74 Language: fin |
Department/School: | Teknillisen fysiikan ja matematiikan osasto |
Main subject: | Sovellettu matematiikka (Mat-2) |
Supervisor: | Salo, Ahti |
Instructor: | |
OEVS: | Electronic archive copy is available via Aalto Thesis Database.
Instructions Reading digital theses in the closed network of the Aalto University Harald Herlin Learning CentreIn the closed network of Learning Centre you can read digital and digitized theses not available in the open network. The Learning Centre contact details and opening hours: https://learningcentre.aalto.fi/en/harald-herlin-learning-centre/ You can read theses on the Learning Centre customer computers, which are available on all floors.
Logging on to the customer computers
Opening a thesis
Reading the thesis
Printing the thesis
|
Location: | P1 Ark TF80 | Archive |
Keywords: | credit scoring corporate credit corporate failure credit risk luottokelpoisuusluokitus luottopäätös yritysluotto luottoriski |
Abstract (fin): | Matemaattisista ja tilastollisista malleista on tullut erottamaton osa luottopäätöksen tekoa. Hyvä malli luoton hakijoiden arviointiin mahdollistaa luottopäätösten teon nopeammin, pienemmin kustannuksin ja luotettavammin. Tässä työssä tutkittiin Suomen Asiakastiedon kotimaisten yritysten luottokelpoisuutta mittaavan Rating Alfa -luottokelpoisuusluokituksen soveltuvuutta yrityksen luottopäätöksen tueksi tavoitteena määrittää eri tilanteissa optimaalinen hylkäysraja. Rating Alfan -luokituksen taustalla on kaksi eri logistiseen regressioon perustuvaa mallia, joista toisessa käytetään yrityksen tilinpäätöstietoja ja toista käytetään yrityksille joilta tilinpäätöstietoja ei ole käytössä. Malleja verrattiin teoreettisilta perusteiltaan yleisesti käytettyihin vastaaviin malleihin ja logistisen regression todettiin olevan ainakin toistaiseksi käyttökelpoinen malli ja soveltuvan suhteellisen hyvin luottopäätöksen tekoon. Rating Alfan tulokset käytännössä todettiin vertailukelpoisiksi alan tutkimuksissa raportoituihin. Rating Alfa luokittelee tällä hetkellä yritykset luottokelpoisuutensa mukaan seitsemään eri luokkaan, mutta tämä luokittelu perustuu mallissa noin sadan pisteen asteikkoon. Työssä selvitettiin, voitaisiinko mallia käyttää perustellusti nykyistä tarkemmalla asteikolla. Tässä suhteessa mallissa havaittiin selkeitä puutteita, sillä yksittäisten pistemäärien käytännössä havaittujen maksuhäiriöiden suhteelliset osuudet vaihtelivat merkittävästi riippuen siitä, oliko yritykseltä käytössä tilinpäätöstietoja vai ei. Testattaessa mallia simuloinnilla havaittiin, että saavutetaan tilastollisesti merkitsevästi parempia tuloksia jos estimoidaan maksuhäiriöiden todennäköisyydet eri osamalleille erikseen. Simulointi näytti myös, että nykyistä tarkemmalla asteikolla voidaan saavuttaa nykyistä parempia tuloksia, etenkin jos osamallien erot otetaan huomioon. Työssä oli mukana esimerkkinä Rating Alfaa käyttävästä yrityksestä rakennusalan tukku- ja vähittäiskauppaa harjoittava Starkki. Verrattaessa mallin tuloksia kaikille yrityksille ja Starkin luottoasiakkaille ei havaittu merkittäviä eroja, joten malli ei ole erityisen herkkä eri toimialojen maksuhäiriöriskien eroille. Mallin uudistamisesta työssä esitettyyn suuntaan todettiin myös olevan mahdollisesti käytännössä hyötyä Starkin kaltaiselle yritykselle. Työn johtopäätös on, että Rating Alfa -luokitus soveltuu jo nykyisellään luottopäätöksen tueksi ja on vertailukelpoinen vastaavien luokitusten kanssa, mutta mallia voitaisiin kehittää nykyistä tarkemmaksi ja luotettavammaksi. Erityisesti kahden eri osamallin antamat toisistaan poikkeavat tulokset haittaavat mallin käyttämistä nykyistä tarkemmalla asteikolla. Rating Alfa -luokituksesta olisi tämän työn perusteella mahdollista kehittää suhteellisen pienin muutoksin paremmaksi yritysten luottopäätösten tekoa ajatellen. Tällaisesta palvelusta olisi työn tulosten perusteella todennäköisesti käytännössäkin merkittävää hyötyä yrityksille. |
ED: | 2006-09-27 |
INSSI record number: 32418
+ add basket
INSSI